“El gobierno de España teme que la situación sea peor de cara al final de año ya que se espera que el Euribor siga subiendo hasta el entorno del 3%”

Esta semana el Euribor, indicador sobre el que se calculan los intereses de las hipotecas, ha marcado máximos desde el año 2009. Las hipotecas a tipo variable se calculan añadiendo al Euribor un diferencial que suele estar entre el 0,40% y el 1%. Por lo que actualmente las hipotecas a tipo variable se situarían en términos anualizados entre el 3,1% y el 3,5% con la última revisión.

Ante la subida del Euribor, que en este año 2022 ha pasado del -0,48% al actual 2,73%, en una hipoteca media de unos 200.000€ a 25 años con un precio de Euribor más 1% se pasaría de una cuota de unos 700€ a una cuota de cerca de 950€. Por lo que a los 250€ euros al mes de subida de la hipoteca en este ejemplo habría que añadir la inflación cercana al 10% según el Instituto Nacional de Estadística (INE).

Según la última encuesta de estructura salarial publicada por el INE con datos relativos al 2021, el salario medio de los españoles se sitúa en 1.751€. Por lo que en este año el salario medio español ha perdido un 10% de poder adquisitivo debido a la inflación (175€). A esto hay que añadir la pérdida de poder adquisitivo por la subida de los tipos de interés en las hipotecas. Por lo que, siendo conservadores con los datos, un núcleo familiar empieza con 300€ menos todos los meses en comparación con el año pasado.

Con los sueldos congelados a falta de los acuerdos en la negociación de convenios que se harán efectivos a comienzos del año que viene, el gobierno de España teme que la situación sea peor de cara al final de año ya que se espera que el Euribor siga subiendo hasta el entorno del 3%. Ante todo esto, el Ministerio de Economía con la ministra Nadia Calviño a la cabeza, ha iniciado contactos con las entidades financieras de cara a mitigar la subida de las cuotas hipotecarias, siendo una de las medidas propuestas la congelación del importe de las mensualidades.

Por lo tanto, lo que a priori parece una buena noticia: «¡qué bien que no me suben la hipoteca!», pensarán todos los afectados; no obstante, la situación en realidad es más compleja y no favorece a sus intereses, pues nadie da duros a pesetas. El importe que se deja de pagar por la subida de la cuota que el gobierno y los bancos están negociando sería la parte de “principal” del préstamo, es decir, la parte mensual de la hipoteca que corresponde al pago de la cantidad que se ha pedido prestada. Por lo que, al no subir la cuota, se deja de pagar el principal para seguir pagando intereses. Como se paga menos principal, la hipoteca se alarga en el tiempo, devengado a su vez más intereses.

En este tema de las cuotas hipotecarias hay tres axiomas: I) la banca siempre gana, II) los electores sufren una menor tensión financiera actual para disfrutar de una mayor deuda futura y III) en 2023 hay elecciones generales en España. Por lo que ojo con la congelación de las cuotas hipotecarias, pues el gobierno pretende que los ciudadanos sigamos su ejemplo: buscar la salida rápida por desconocimiento financiero, endeudándonos así a futuro.

Por V. Muñoz.